在法国投资房地产与资本投资的税务筹划

在权衡房地产与资本投资时，有利弊之分。许多有资本投资的人会关注股票或债券基金等证券。其他人则被房地产所吸引，认为砖块和灰泥是一种更坚实、更有形的资产。但哪一个适合你呢？

本文并不试图预测哪项投资会给你带来最大的回报。表现最好的资产类别每年都在变化，众所周知，很难预测。相反，我们考虑在权衡这些选项时需要考虑的各个方面。

正如你所说的，在法国，你不应该让税收尾巴摇动投资狗，你当然需要考虑税收的影响。

房地产与资本投资|资本利得税

如果您出售的财产是您当时的惯常居住地，则收益免征资本利得税。

否则，房地产销售收益将按19%的统一税率征税，加上附加税，再加上17.2%的社会费用——最高42.2%。附加税的收入超过50000欧元，从2%到6%不等。

资本利得税和社会费用随着所有权的延长而减少。对于税收减免，在拥有6年后开始，22年后完全免税。社会费用也在六年后开始降低，但在过去七年中，降低的幅度很大，30年后完全免除。

如果您是法国居民，且财产在英国，您在这两个国家都有纳税义务，但非英国居民的费用仅适用于2015年4月起的收益。收益将在法国征税，并在处置时抵免任何英国税款。

出售可移动资产（如股票和其他金融资产）获得的收益被视为“投资收入”，并按30%的统一税率征税，包括社会费用。

租金收入税

净租金收入加到您当年的其他一般收入中，并按照所得税的比例税率征税，超过10225欧元的收入从14%开始，超过160336欧元的收入从45%上升。您将另外支付17.2%的社会费用。

英国房产的租金收入在英国直接征税。虽然在法国不直接征税，但您必须将其作为当年应税收入的一部分，然后允许扣除相当于适用的法国税收和社会费用的抵免。

虽然投资收入按上述30%的统一税率征税，但这适用于利息收入、股息、股票资本收益等。这不适用于租金收入。

财富税的影响

法国居民每年都要对其家庭全球房地产资产的价值征税。这包括所有住宅（尽管出于财富税目的，主要住宅的价值可以降低30%）、度假住宅和投资性房地产，无论是直接拥有还是间接拥有。非居民对法国房地产负有责任，包括对位于法国的财产的任何权利。

但是，只有当您的应税财产总资产价值130万欧元或以上时，您才需要缴纳财富税。免税额为80万欧元，税率从0.5%到1.5%不等。

相比之下，自2018年以来，资本投资、银行账户等无需缴纳财富税。

房地产与资本投资|继承税

如果您在去世时居住在法国，您的全球遗产应缴纳法国继承税——每位受益人按其收到的金额纳税。配偶和PACs伴侣在继承方面享有豁免。

在这种情况下，他们是否接受投资、财产或其他资产差别不大，因为税收是根据他们的遗产价值计算的。

然而，与房地产相比，有更多的机会降低您的继承人在资本投资方面的继承税负债——例如，在担保vie中持有股票和债券基金。

其他考虑

当然，也有必要考虑税收的影响，但也有其他因素需要考虑。

流动性–在需要出售资产之前，您能够持有该资产多久？如果你需要的资金比预期的要早呢？

虽然房地产可以是一项稳健的投资，但它会以一种流动性极低的方式锁定你的资金。如果你需要释放资金，你可能无法快速或以合适的价格出售。而且，如果你只需要一定数量，你不能只出售一部分房产。相比之下，如果你的投资组合包括股票和债券基金，你通常可以快速卖出它们，并且只卖出你需要的数量。

多元化——虽然股票和房地产都有潜力随着时间的推移提供良好的回报，但投资总是存在风险。降低风险的关键是多样化。

通过在不同地区、市场部门和资产类型（包括股票、政府和公司债券、现金和房地产）之间进行分散，您的资本有机会随着时间的推移产生正回报，而不会受到任何单一领域表现不佳的影响。如果你已经拥有一两处房产，购买另一处房产可能会使你过度暴露于单一资产类别，增加风险，特别是如果你没有持有大量股票或债券的话。

房地产与资本投资|结论

对大多数人来说，通过资本投资（可以包括房地产基金的股份）比实体投资更容易实现有效的多元化。金融资产还提供了更大的灵活性，可以根据市场条件或个人发展改变策略。

归根结底，成功的投资是围绕你的环境、时间范围、需求、目标和风险承受能力制定一个战略。当你考虑购买一种新的资产时，首先考虑一下这是否适合你的投资以及它如何与你的投资组合相适应。是的，理解税收的含义。

我们提供个性化建议，允许您减少风险敞口，同时确保以最具税收效率的方式持有所有资产（在法国和其他地方）。

请立即联系我们，与我们的一位专家顾问交谈